В основе расчета показателей лежат данные баланса и отчета о прибылях и убытках. Существуют два подхода к расчету показателей – моментная, когда расчет производится на основе данных баланса на конец периода и расчет по средним за анализируемый период значениям. Второй вариант предпочтительнее, если, например, в конце месяца компания осуществляет значительные платежи. Использование средних за период значений расчетного счета позволяет устранить возникающее в связи с этим искажение показателя ликвидности.
Коэффициент абсолютной ликвидности – показывает, какая доля краткосрочных долговых обязательств может быть покрыта за счет денежных средств и их эквивалентов в виде рыночных ценных бумаг и депозитов, то есть практически абсолютно ликвидными активами, и определяется как
Коэффициент срочной ликвидности (QR) - показывает, какая часть краткосрочных обязательств организации может быть погашена за счет средств на различных счетах, в краткосрочных ценных бумагах и поступлений по расчетам и рассчитывается
Чистый оборотный капитал (NWC) - это разность между оборотными активами и краткосрочными обязательствами (показатель рассчитывается во второй валюте файла по курсу на конец анализируемого периода)
Коэффициент финансовой независимости (EQ/TA) - характеризует зависимость фирмы от внешних займов: чем ниже значение коэффициента, тем больше займов у компании, тем выше риск неплатежеспособности и потенциального возникновения денежного дефицита у предприятия
Суммарные обязательства к собственному капиталу (TD/EQ) - характеризует зависимость фирмы от внешних займов: чем выше значение коэффициента, тем больше займов у компании и тем выше риск неплатежеспособности
Долгосрочные обязательства к внеоборотным активам (LTD/FA) - демонстрирует, какая доля основных средств финансируется за счет долгосрочных займов (иногда рассчитывают аналогичный по смыслу обратный коэффициент, показывающий долю собственного капитала в финансировании основных средств)
Коэффициент покрытия процентов (TIE) раз - показывает, сколько раз в течение отчетного периода компания заработала средства для выплаты процентов по займам
Рентабельность текущих активов (RCA), % - показывает возможности предприятия в обеспечении достаточного объема прибыли по отношению к используемым оборотным средствам компании: чем выше значение этого коэффициента, тем более эффективно используются оборотные средства
Рентабельность внеоборотных активов (RFA), % - демонстрирует способность предприятия обеспечивать достаточный объем прибыли по отношению к основным средствам компании: чем выше значение данного коэффициента, тем более эффективно используются основные средства
Рентабельность инвестиций (ROI), % - показывает, сколько денежных единиц потребовалось предприятию для получения одной денежной единицы прибыли этот показатель является одним из наиболее важных индикаторов конкурентоспособности
Оборачиваемость рабочего капитала (NCT), раз - показывает, насколько эффективно компания использует инвестиции в оборотный капитал и как это влияет на рост продаж (чтобы получить количество дней, необходимо 365 разделить на значение коэффициента): чем выше значение этого коэффициента, тем более эффективно используется предприятием чистый оборотный капитал
Оборачиваемость основных средств (FAT), раз – фондоотдача, характеризует эффективность использования предприятием имеющихся в его распоряжении основных